NISAは、投資で得た利益に税金がかからない仕組みを持つ制度です。
通常、株式や投資信託を売却して利益が出た場合や、分配金を受け取った場合には約20％の税金がかかります。
NISA口座で保有している商品については、この利益部分が非課税になります。
つまり「もうかった分」に対する税金がかからない制度です。
2024年から始まった新しいNISAでは、年間最大360万円まで投資でき、生涯で1,800万円まで非課税で保有できます。
非課税で保有できる期間も無期限となり、長期投資を前提とした制度に変わりました。
ただし、元本が保証される制度ではありません。
あくまで税制上の優遇があるという仕組みです。
NISAは、お金を増やす商品ではなく、投資をする人を税制面で後押しする制度と考えるのが正確です。
制度の仕組みを踏まえたうえで、ここからはNISAのメリットを一つずつ確認していきます。
NISAのメリット① 利益が非課税になる（年間投資枠と非課税保有限度額）
NISA最大のメリットは、投資で得た利益が非課税になる点です。
通常の投資では、売却益や分配金に約20％の税金がかかります。
たとえば10万円の利益が出た場合、約2万円は税金として差し引かれます。
しかし、NISA口座内で保有している商品であれば、この利益部分に税金はかかりません。
増えた分をそのまま再投資に回すことができます。
ただし、非課税で投資できる金額には上限があります。
新NISAでは、年間投資枠は最大360万円です。
内訳は、つみたて投資枠が年間120万円、成長投資枠が年間240万円となっています。
さらに、生涯で非課税保有できる限度額は1,800万円です。
そのうち成長投資枠は1,200万円までと決められています。
| 区分 | 金額 | 補足 |
|---|---|---|
| 年間投資枠（合計） | 最大360万円 | つみたて＋成長投資枠の合計 |
| つみたて投資枠 | 年間120万円 | 積立専用の対象商品 |
| 成長投資枠 | 年間240万円 | 個別株・投資信託など |
| 生涯非課税保有限度額 | 1,800万円 | 非課税で保有できる上限 |
| 成長投資枠の上限 | 1,200万円 | 1,800万円の内数 |
この枠の範囲内で保有している分について、利益が非課税になります。
無期限で保有できるため、長期で運用するほど税制面の効果が活きてきます。
NISAは利益を保証する制度ではありませんが、利益が出た場合の税負担を抑えられる仕組みです。
この差が、長期では無視できない差になります。
NISAのメリット② 積立投資と相性が良い
NISAは、積立投資と相性が良い制度です。
毎月一定額を投資することで、価格が高いときも安いときも継続して購入することになります。
これにより、購入価格が平均化され、短期的な値動きの影響を受けにくくなります。
投資はタイミングを完璧に当てることが難しいものです。
しかし、積立という仕組みを使えば、価格の上下を予測する必要がありません。
新NISAでは非課税保有期間が無期限になりました。
そのため、短期売買よりも長期で保有しながら積み立てる戦略と相性が良くなっています。
利益が出た場合、その分も非課税で再投資できます。
税金で削られない分、長期では差が広がりやすくなります。
積立投資は派手さはありませんが、時間を味方にする方法です。
NISAは、その積立を税制面から後押しする制度といえます。
NISAのメリット③ 資金の自由度が高い
NISAは、必要なタイミングで売却できる制度です。
たとえば老後まで引き出せない制度とは違い、保有している商品はいつでも売却できます。
売却した資金は、そのまま生活費や将来の支出に充てることができます。
教育費や住宅資金、急な出費など、人生にはさまざまな資金需要があります。
NISAは用途が限定されていないため、目的に合わせて柔軟に活用できます。
また、新NISAでは売却すると、その分の非課税保有限度額が翌年以降に再利用できます。
一度使った枠が完全に消えるわけではない点も特徴です。
税制面で優遇されながらも、資金の拘束がない。
このバランスが、NISAを使いやすい制度にしています。
制度はあくまで道具です。
将来設計の中でどう使うかによって、その価値は変わります。
NISAの注意点も理解しておく
NISAは税制面で有利な制度ですが、投資そのもののリスクがなくなるわけではありません。
まず、元本保証はありません。
価格が下がれば、評価額は減ります。非課税であっても、損失はそのまま損失です。
次に、年間投資枠と生涯の非課税保有限度額には上限があります。
年間最大360万円、生涯で1,800万円までという枠の中で活用する制度です。
また、損失が出た場合でも、他の口座との損益通算はできません。
通常口座であれば、利益と損失を相殺できますが、NISA口座ではそれができません。
税制上のメリットがある一方で、制度特有のルールもあります。
仕組みを理解せずに使うと、想定と違う結果になることもあります。
NISAは「リスクがない制度」ではなく、「税金面で優遇される制度」です。
投資の基本である分散や長期視点は、制度に関係なく必要になります。
NISAの注意点も理解しておく
NISAは税制面で有利な制度ですが、投資そのもののリスクがなくなるわけではありません。
まず、元本保証はありません。
価格が下がれば、評価額は減ります。非課税であっても、損失はそのまま損失です。
次に、年間投資枠と生涯の非課税保有限度額には上限があります。
年間最大360万円、生涯で1,800万円までという枠の中で活用する制度です。
また、損失が出た場合でも、他の口座との損益通算はできません。
通常口座であれば、利益と損失を相殺できますが、NISA口座ではそれができません。
税制上のメリットがある一方で、制度特有のルールもあります。
仕組みを理解せずに使うと、想定と違う結果になることもあります。
NISAは「リスクがない制度」ではなく、「税金面で優遇される制度」です。
投資の基本である分散や長期視点は、制度に関係なく必要になります。
まとめ：NISAは魔法ではなく、税制を活かす仕組み
NISAは、投資で得た利益が非課税になる制度です。
年間最大360万円、生涯1,800万円までという枠の中で、税制上の優遇を受けながら運用できます。
積立投資との相性が良く、長期で続けるほど税金面の効果が活きてきます。
さらに、必要なときに売却できる柔軟さも備えています。
ただし、元本保証はありません。
利益が出た場合に税負担を抑えられるという仕組みであって、必ず増える制度ではありません。
NISAはお金を増やす商品ではなく、投資を支える土台のような制度です。
長期で資産形成を考える人にとって、税金という見えにくいコストを抑える手段になります。
派手さはありませんが、構造として合理的です。
制度を正しく理解し、目的に合わせて使うことが大切です。